近期，英伟达的算力芯片安全问题受到了公众的广泛关注。在这一背景下，中美两国在芯片领域的竞争态势变得更加激烈。这一事件无疑进一步加剧了原本已经复杂的局势。
芯片安全风波
我国网信部门于8月1日公布，近期英伟达的算力芯片存在严重的安全风险。在此之前，美国议员曾提出要求，要求出口的先进芯片需具备“追踪定位”功能。同时，美国人工智能领域的专家也表示，这项技术已经相当成熟。7月31日，我国国家互联网信息办公室对英伟达公司实施了约谈措施，同时责令该公司对H20算力芯片存在的安全漏洞及可能存在的安全隐患进行详尽阐述，并需提供相关证据材料。
“降配版”芯片登场
拜登政府对中国实施了严格的芯片出口限制措施，尽管如此，英伟达在2024年第一季度向中国市场推出了名为H20的人工智能芯片，该芯片被称为“简化版”。然而，特朗普政府在本年4月下达了一项命令，规定英伟达出口至中国及中国港澳地区的H20芯片必须取得美国政府的出口批准，这一行动超出了市场的预期。
中美管制原则
拜登政府在执政期间对中国半导体产品出口实施了多项限制，这些限制在本质上倾向于阻止出口。尽管如此，无论美国是否供应芯片，中国的AI技术发展并未停滞。核心在于，作为全球最大的AI市场之一，中国是否会在美国的平台上运作，以维护国内芯片企业的利益，抵御美国竞争，这或许能增强其国际竞争力，并可能对美国的地位造成削弱。
黄仁勋的看法
黄仁勋，作为英伟达的CEO，提出美国的政策建立在“中国无法制造AI芯片”的假设之上，但这一假设已被证实不成立。他进一步指出，加强出口管制应旨在提升美国平台的竞争力，而非促使全球一半的AI人才流向竞争对手。值得一提的是，英伟达在2025财年有超过一半的收入来自美国，其中中国是其第二大销售市场。
营收损失预测
若美国对中国实施H20芯片出口限制措施，据Bloomberg Intelligence的分析师预估，英伟达在数据中心领域的中国市场份额将回落至2024年初的水平，降至中低个位数的百分比。同时，英伟达今年预计将遭受140亿至180亿美元的营收减少。这一变动对英伟达来说，无疑构成了一个重大的挑战。
市场需求驱动
路透社报道，英伟达向台积电下达了订单，涉及30万片H20芯片组。知情人士指出，这一订单的发布，源于中国对该类芯片的巨大需求，迫使英伟达调整了其策略，不再仅仅依赖现有库存。与此同时，有观点提出，放宽对H20等芯片的出口限制，可能助力中国研究人员打造更强大的模型，进而有可能超越美国。
在当前芯片竞争的关键阶段，英伟达H20芯片的出口策略调整方向何在，以及这一调整如何影响中美两国芯片产业，这些问题都备受关注。我们衷心邀请广大读者加入讨论，并期待您对本文给予点赞及分享。
